15.1: Contabilidad de Arrendamientos

Objetivos de aprendizaje

Al final de esta sección, los alumnos deberán poder cumplir con los siguientes objetivos:

1. Reconocer que un arrendatario puede contabilizar un arrendamiento como un arrendamiento operativo o un arrendamiento de capital basado en los términos del contrato.
2. Explique la razón por la que un arrendatario prefiere que un arrendamiento sea reportado como un arrendamiento operativo en lugar de como un arrendamiento de capital.
3. Comprender el concepto de financiamiento fuera de balance especialmente en relación con la notificación de arrendamientos.
4. Enumere los cuatro criterios para determinar si un contrato de arrendamiento refleja un arrendamiento operativo o un arrendamiento de capital.
5. Explique el término “sustancia sobre forma” y cómo se aplica a la información financiera de un arrendamiento de capital.

Pregunta: Los pagarés y bonos por pagar sirven como fuente predominante de pasivos no corrientes reportados en Estados Unidos. Prácticamente todas las empresas de cualquier tamaño recaudan importantes sumas de dinero incurriendo en deudas de este tipo. Sin embargo, una rápida lectura de los estados financieros de muchas compañías conocidas encuentra una amplia gama de otros pasivos no corrientes.

• Sears Holdings Corporation revela obligaciones de arrendamiento de capital de aproximadamente $650 millones al 31 de enero de 2009.
• Southwest Airlines Co. reporta pasivos por impuestos sobre la renta diferidos por más de $1.9 mil millones al 31 de diciembre de 2008
• El balance de Alcoa Inc. a esa misma fecha del 31 de diciembre de 2008, enumera un pasivo de 2.73 mil millones de dólares (más del 10 por ciento del total de la compañía) etiquetado como “beneficios devengados posteriores a la jubilación. ”

Estas otras cifras de pasivos no corrientes representan grandes cantidades de deudas más allá de los pagarés y bonos tradicionales. Es necesaria cierta comprensión de dichos saldos para comprender la información que se está transmitiendo en un conjunto de estados financieros. El reporte de pasivos como estos se explora con gran profundidad en cursos de contabilidad financiera de nivel superior. Sin embargo, un nivel básico de conocimiento es esencial para cada tomador de decisiones potencial, no solo para aquellos pocos que optaron por especializarse en contabilidad en la universidad.

En este capítulo se explorarán primero los arrendamientos y pasivos relacionados. Para ilustrar, supongamos que la Compañía Abilene necesita un avión para usar en sus operaciones diarias. En lugar de comprar este activo, se arrienda un avión a un negocio que posee una variedad de aviones. Quizás Abilene prefiera empujar los pagos hacia el futuro en la medida de lo posible. El arrendamiento es por siete años a un costo de $100,000 anuales. El día en que se firme este contrato de arrendamiento, ¿debe Abilene reportar un pasivo y, de ser así, es el monto el primer pago de $100,000, el total de $700,000 de todos los pagos, o alguna otra cifra?
¿Cómo se informa un pasivo en relación con el arrendamiento de un activo?

Respuesta: Para la Compañía Abilene, el saldo de responsabilidad a reportar aquí no se puede determinar con base únicamente en la información que se proporciona. Cuando un arrendatario (la parte que hará uso del bien) firma un acuerdo como este, la transacción de arrendamiento puede registrarse de una de dos maneras con base en los términos del contrato.

• Abilene podría estar obteniendo el uso de este avión a través de un arrendamiento operativo, un acuerdo de alquiler. Si es así, la responsabilidad a reconocer cuando se firme el contrato es de $100,000, sólo el monto adeudado de inmediato. Al momento del pago, la deuda reportada se reduce a cero a pesar del requisito de que se tendrán que pagar seis cuotas más.
• La transacción también podría haber cumplido con los criterios de clasificación como arrendamiento de capital, el equivalente a comprar el avión. En ese caso, el pasivo inicial reconocido por Abilene es el valor presente del total de $700,000 en pagos en efectivo.

Ejercicio

Enlace a pregunta de opción múltiple para fines de práctica: http://www.quia.com/quiz/2092984.html

Pregunta: Esta respuesta plantea una serie de preguntas inmediatas sobre la contabilidad de arrendamiento. Probablemente el primero de estos se relaciona con el objetivo práctico de los funcionarios que desean producir estados financieros que hagan que su empresa se vea lo más saludable y próspera posible. Un contrato de arrendamiento podría reportarse como un arrendamiento operativo de manera que solo el pago inicial se registre como pasivo o como arrendamiento de capital por lo que el valor presente de todos los pagos (un número mucho mayor) se muestra como el pasivo. Los funcionarios del arrendatario seguramente deben preferir clasificar todos los arrendamientos como arrendamientos operativos si eso es posible para reducir el total de la deuda reportada. En la información financiera para un arrendatario, ¿no hay sesgo para reportar los arrendamientos operativos en lugar de los arrendamientos de capital? Este deseo tiene que impactar en el método mediante el cual se construyen las transacciones.

Respuesta: La respuesta a esta pregunta es obviamente “Sí”. Si existe una opción entre reportar un pasivo mayor (arrendamiento de capital) o uno más pequeño (arrendamiento operativo), los funcionarios del arrendatario se inclinan a tomar las medidas necesarias para clasificar cada contrato como un arrendamiento operativo. La contabilidad financiera debe reportar eventos y no influir en ellos. Sin embargo, a veces, los estándares de reporte autoritativos impactan el método por el cual se estructuran los eventos.

Aunque Abilene Company está obligada por el acuerdo a pagar una cantidad mucho mayor, solo el saldo de $100,000 adeudado al momento de firmar el contrato se reporta como un pasivo si el uso del avión se obtiene a través de un arrendamiento operativo. El término “financiamiento fuera de balance” se usa comúnmente cuando una empresa está obligada por una cantidad de dinero que es mayor que la deuda reportada. Los arrendamientos operativos son uno de los principales ejemplos de “financiamiento fuera de balance”.

Por ejemplo, como se mencionó al inicio de este capítulo, Sears Holdings Corporation reporta un pasivo no corriente de alrededor de 650 millones de dólares en relación con sus arrendamientos de capital. Como explican las notas a esos estados financieros, la compañía también ha firmado muchos otros arrendamientos operativos (para el uso de tiendas, instalaciones de oficinas, almacenes, computadoras y equipo de transporte) que en realidad requerirán el pago de más de 6 mil millones de dólares en los próximos años. La deuda por esos 6 mil millones de dólares adicionales está “fuera del balance general”; no está incluida en la sección de responsabilidad del balance de la compañía. Al contabilizar un arrendamiento operativo, el saldo de pasivo reportado no refleja la obligación en efectivo, solo el monto actual que se adeuda.

Ejercicio

Enlace a pregunta de opción múltiple para fines de práctica: http://www.quia.com/quiz/2092985.html

Pregunta: Para un arrendatario, existe una diferencia radical de reporte entre los arrendamientos operativos y los arrendamientos de capital. Los funcionarios de la empresa prefieren los arrendamientos operativos para que el monto de pasivos reportados sea menor. ¿Cuál es la distinción entre un arrendamiento operativo y un arrendamiento de capital?

Respuesta: En forma, todos los contratos de arrendamiento son arreglos de renta. Una de las partes (el arrendador) posee la titularidad legal de los bienes, mientras que la otra (el arrendatario) alquila el uso de esos bienes por un período de tiempo determinado. Sin embargo, en esencia, un contrato de arrendamiento puede ir más allá de un contrato de arrendamiento puro. La contabilidad financiera ha sostenido desde hace mucho tiempo que un retrato bastante presentado de las operaciones financieras y la salud económica de una entidad solo se puede lograr mirando más allá de la forma de una transacción para reportar la sustancia real de lo que está ocurriendo. “Sustancia sobre forma” es un mantra que a menudo se escucha en la contabilidad financiera.

Hace más de treinta años, FASB emitió su estado financiero 13, “Contabilidad de los arrendamientos”, para proporcionar orientación autorizada para la información financiera de los arrendamientos. En el numeral 60 de dicho pronunciamiento, la FASB señala que “un arrendamiento que transfiera sustancialmente la totalidad de los beneficios y riesgos incidentes a la propiedad de bienes debe contabilizarse como la adquisición de un bien y la incursión de una obligación por parte del arrendatario”. En sustancia, el arrendatario puede obtener una participación tan significativa en bienes arrendados que la transacción se asemeja más a una compra que a un alquiler. Cuando la transacción es más como una compra, se contabiliza como un arrendamiento de capital. Cuando la transacción es más como un alquiler, se contabiliza como un arrendamiento operativo.

• Arrendamiento de capital. El arrendatario gana sustancialmente todos los beneficios y riesgos de la propiedad. La transacción se reporta como una compra aunque la forma legal sigue siendo la de un acuerdo de arrendamiento.
• Arrendamiento operativo. El arrendatario no obtiene sustancialmente todos los beneficios y riesgos de propiedad. La transacción se reporta como un acuerdo de alquiler.

Ejercicio

Enlace a pregunta de opción múltiple para fines de práctica: http://www.quia.com/quiz/2093029.html

Pregunta: Un arrendamiento de capital se contabiliza como una compra porque se parece mucho a la adquisición del activo. Un arrendamiento operativo es menos como una compra y más como una renta. El arrendatario normalmente prefiere reportar tales operaciones como arrendamientos operativos para reducir el monto de pasivos que se muestran en su balance general. ¿Cómo determina un contador si un contrato califica como arrendamiento de capital o arrendamiento operativo?

Respuesta: Al establecer lineamientos de reporte en esta área, FASB creó cuatro criterios específicos para servir como línea de demarcación entre los dos tipos de arrendamientos. Dichas reglas establecen un estándar que todas las empresas deben seguir. Si se cumple alguno de estos criterios, el arrendamiento es registrado automáticamente por el arrendatario como arrendamiento de capital. Tanto el activo como el pasivo se reportan como si se hubiera realizado una compra real. No es sorprendente que los contadores estudien cuidadosamente estos criterios para determinar cómo se pueden evitar las reglas para que cada nuevo contrato sea visto como un arrendamiento operativo.

Anote en cada uno de estos criterios la justificación para clasificar la transacción como arrendamiento de capital.

1. El contrato de arrendamiento especifica que la titularidad del inmueble se transmitirá al arrendatario al término del plazo de arrendamiento. Si la propiedad legal va a ser transferida de arrendador a arrendatario, toda la serie de pagos es simplemente un método ideado para comprar el activo. En cuanto al fondo, el acuerdo nunca tuvo la intención de ser un alquiler. Desde el inicio, se estaba adquiriendo el inmueble.
2. El contrato de arrendamiento permite al arrendatario comprar la propiedad en un momento determinado por una cantidad suficientemente inferior a su valor razonable esperado para que la compra esté razonablemente asegurada. La disponibilidad de esta opción de compra ganga indica, una vez más, que la verdadera intención del contrato es la transmisión de la propiedad. La transacción es el equivalente a una compra si el precio de la opción es tan bajo que se puede anticipar la compra por parte del arrendatario.
3. El contrato de arrendamiento es por un término que equivale al 75 por ciento o más de la vida estimada del inmueble. Este criterio es diferente de los dos primeros donde la transacción fue apenas una comprada disfrazada. Aquí, el arrendatario nunca ganará la propiedad. Sin embargo, el arrendamiento es por una porción tan extensa de la vida del activo que el arrendatario obtiene una gran mayoría de su utilidad. Si bien el estándar del 75 por ciento es un referente arbitrario, sin duda puede existir que el arrendatario será el principal beneficiario del valor del inmueble.
4. El cuarto criterio es demasiado complicado de cubrir en un libro de texto introductorio. La idea general es que el arrendatario esté pagando aproximadamente la misma cantidad que se le habría cobrado sólo para comprar el activo. Pagar el equivalente del precio de compra (o cercano al mismo) indica que no existe una diferencia real entre la naturaleza de la transacción de arrendamiento y una adquisición.

Ejercicio

Enlace a pregunta de opción múltiple para fines de práctica: http://www.quia.com/quiz/2093008.html

Llave para llevar

Un arrendatario debe contabilizar un contrato de arrendamiento como un arrendamiento operativo o un arrendamiento de capital dependiendo de los términos específicos del acuerdo. Es probable que los funcionarios que trabajan para el arrendatario prefieran la designación como arrendamiento operativo porque se reportará una responsabilidad menor. Los arrendamientos operativos son ejemplos comunes de financiamiento fuera de balance porque una parte significativa de los pagos contractuales no se reportan como pasivos en el balance general. En contraste, para un arrendamiento de capital, el valor presente de todos los flujos de efectivo futuros debe incluirse como pasivo. Para diferenciar los arrendamientos operativos de los arrendamientos de capital, FASB ha establecido cuatro criterios. Si se cumple alguno de estos criterios, el arrendatario contabiliza la transacción como arrendamiento de capital. Así, aunque sea un arrendamiento en forma, el contrato se ve como una compra en sustancia y se informa de esa manera.